国防军工行业:关注网络安全机会 继续加大军工配臵

　　类别：行业研究 机构：国元证券(行情000728,咨询)股份有限公司 研究员：苏立峰 日期：2015-04-30

　　一周市场及国防军工板块表现

　　上周市场总体仍保持强势,4400点附近震荡加大,军工板块由于前期滞涨和诸多利好预期,周表现在各板块中涨幅居前。一周沪指涨2.48%,深成指上涨3.18%,创7年新高;中小板指上涨5.3%,创业板指表现最强,大涨10.99%,至2747.62点,均创历史新高。SW国防军工上涨7.15%,连续两周大幅上涨,我们建议继续加大军工配臵。军工集团方面,兵装集团上涨11.64%,中航工业集团上涨10.42%居前,其他军工集团涨幅1%-5%左右;个股方面,太极股份(行情002368,咨询)(29%)涨幅第一,北方国际(行情000065,咨询)(26%)、积成电子(行情002339,咨询)(22%)涨幅居前;其中,北方国际受益兵工集团获巴首个铁路基建项目利好,近三周上涨近50%;部分民参军公司有小幅调整。

　　本周关注:网络空间安全

　　4月20日,十二届全国人大常委会第十四次会议对国家安全法草案提进行二次审议,增加了国家“建设国家网络与信息安全保障体系,提升网络与信息安全保护能力”和“维护国家网络空间主权”的规定。

　　4月22日,美国国会众议院以307票赞同、116票反对通过了《网络安全保护法案》。美国国防部23日发布了一项网络战争新战略,首次明确讨论了美国在何种情况下,可以使用网络武器来对付攻击者,并且还列出了美国自认为威胁最大的国家:中国、俄罗斯、伊朗和朝鲜等。

　　投资策略:继续加大军工配置

　　网络空间已经成为陆、海、空、天之后的第五大主权领域空间,没有网络安全,就没有信息安全,更没有国家安全。日益严峻的国际网络空间形势对我国网络安全提出了严峻的挑战。几乎在同一时间,中国全国人大和美国众议院都进行了关于国家网络完全议案的审议,特别中国国家安全法专门增加了提升网络和信息安全保护能力、维护国家网络空间主权的内容,预计后续将制定专门的网络安全法,国家层面对网络安全和信息安全的重视程度前所未有。军工集团中涉及网络安全、信息安全的公司包括卫士通(行情002268,咨询)、太极股份、华东电脑(行情600850,咨询),本周重点关注。

　　建议继续加大军工配臵,投资主线围绕改革预期(两船:中国重工(行情601989,咨询)、中国船舶(行情600150,咨询)、中船防务;两机:成发科技(行情600391,咨询)、中航动力(行情600893,咨询)、中航动控(行情000738,咨询))、民参军(闽福发A(行情000547,咨询)、海特高新(行情002023,咨询)、高德红外(行情002414,咨询))和国防信息化(银河电子(行情002519,咨询)、金信诺(行情300252,咨询)、中海达(行情300177,咨询)、卫士通、太极股份、华东电脑)三方面。