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主力最新动向追踪(04.22) | |
作者:佚名 文章来源:转载 点击数 更新时间:2015/4/22 17:46:47 文章录入:萃富投资 责任编辑:萃富 | |
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券商重仓股年内涨58.75% 中信证券浮盈36.5亿元 (本页)
创业板创4年来最大日涨幅 成长股消费股再获资金青睐 昨日A股市场可谓冰火两重天。以中国南车、北车为代表,前期高举领涨大旗的“中字头”基建股昨日遭遇资金坚决弃守,板块出现大面积跌停。但领头羊的倒下并未挫伤做多资金的热情,互联网、券商及低估值蓝筹等多个风格迥异的板块成为资金追逐的新热点。 随着盘中热点的全面开花,沪指昨日上涨76点,收盘创下本轮行情的新高。创业板指数更大涨5.82%,创2010年11月以来最大单日涨幅,逼近历史高位。 创业板创4年来最大日涨幅 创业板指在周一下跌1.59%之后,昨日早盘便表现出强烈的反弹意愿。创业板指早盘高开0.75%,随后在全天维持上行态势,10点左右即站上2500点整数关,此后指数越走越强,于当日高位2566.09点收盘,全天上涨5.82%。 在昨日正常交易的88只创业板个股中,仅朗玛信息、大富科技2只个股下跌。乐视网、东方财富、同花顺等14只个股涨停,其中互联网板块个股占较大多数。 从期指的表现看,截至收盘,中证500期指较中证500指数正溢价27.71点,价差大幅收敛,由深度贴水转为升水。中证500期指首现升水,也显示投资者对市场延续中小盘股热点的预期加强,中证500指数4月以来的短暂盘整可能暂告段落。 低估值蓝筹受青睐 在主板市场,周一显露颓势的大型基建板块遭遇资金坚决弃守。中国南车、中国北车大幅低开后不久即被封住跌停。中国铁建、中国中铁、中铁二局、中国建筑、中国交建等“中字头”个股集体大跌。 分析人士认为,以中国南车、中国北车为代表的大市值基建蓝筹股在连日飙涨后市值超越合理区间,诱发获利盘出逃。而资金出于对牛市的恋恋不舍又急于找到新标的落脚,大量溢出资金流向新热点。 “以2014年年末行情为例,当时券商股连续上涨,中信证券市值成为亚洲第一世界第四,与其真实的行业地位明显不符,成为券商股阶段性回调的一大诱因。而日前市场盛传两车市值合计超过波音,在心理上也有同样的效果。”一位市场人士如此分析。 资金除了流向中小题材股,也在前期滞涨的低估值蓝筹中寻找新机会。目前动态市盈率仍在低位的知名品牌上市公司昨日普遍走强。贵州茅台昨日涨停,动态市盈率仅11.3倍的格力电器收涨7.36%,动态市盈率14.9倍的美的集团收涨5.41%。 同时,周一两市成交刷新天量刺激了此前连日回调的券商股集体反弹。西部证券、长江证券、东兴证券等中小市值券商率先涨停。海通证券、中信证券等大券商涨幅也在4%以上。 券商股火热的反弹行情提振了资金对大金融板块的热情。民生银行、中信银行等午后走强,涨幅普遍逾1%。工商银行、中国银行等大型国有制银行涨幅稍逊,但均以红盘报收。 新资金热情不减 与此同时,新投资者进场的速度仍保持高位。据报道,上周沪深A股新开户数达到325.71万户,环比增长93%。尽管上周中登公司放开“一人多户”,使得这项数据的代表意义有所减弱,但仍显示出新股民入场数维持在高位。同时,个人投资者的交易热情也继续走高。上周交易户数达到4015万户,环比增长16.4%。 而根据沪深交易所最新数据,两市融资余额周一继续下降,但两市当日融资买入持续增长,沪市融资买入达1657亿元,创历史新高,可见融资投资者多空分歧巨大,资金做多意愿依然强烈。 业内人士认为,从中期来看,本轮牛市的可持续性仍是市场共识,但在短线平台震荡中市场热点可能剧烈切换,盲目交易对缺乏经验的投资者来说不可取。上交所数据显示,周一大量融资资金涌入中国南车、中国北车,其中中国北车获融资买入28.8亿元,净流入12.7亿元,中国南车获融资买入8.14亿元,净流入4.56亿元。这些期望博取短线反弹收益的杠杆资金很可能在昨日行情中出现大笔浮亏。
4000点之上基金坚守高仓位 倾向成长蓝筹均衡配置 过去的一周,在中证500股指期货与上证50股指期货上市后,市场对小盘股高估值的担心进一步被推高。 同样的担心也适合于机构投资者。据《每日经济新闻》了解,过去的一周无论出于对小盘股高估值的担忧,还是本着获利了结的心态,部分机构俨然已经选择让自己以往过分倾斜于中小盘股的组合显得更为平衡。 高仓位小幅调仓换股 来自德圣基金研究中心的监测数据显示,截至4月16日,偏股方向基金仓位微幅主动减持。可比主动股票基金加权平均仓位为90.74%,相比前一周上升0.31个百分点;偏股混合型基金加权平均仓位为86.52%,相比前一周上升0.30个百分点;配置混合型基金加权平均仓位75.40%,相比一前周上升0.25个百分点。测算期间沪深300指数涨5.9%,仓位有明显被动变化。扣除被动仓位变化后,偏股方向基金仓位微降。 基金仓位水平分布方面,上周仓位较重的基金占比增加。重仓基金(仓位>85%)占比减少0.5个百分点至59.90%,仓位较重的基金(仓位75%~85%)占比增加1.01个百分点至15.94%,仓位中等的基金(仓位60%~75%)占比减少0.50个百分点至8.05%,仓位较轻或轻仓基金占比不变。 监测数据进一步显示,从基金增减仓数量变化来看,上周无基金明显增减仓。有3只基金增仓幅度超过5%,扣除被动仓位变化后,有17只基金主动增仓幅度超过2%;27只基金主动减仓幅度超过2%,无基金明显增减仓。公司方面,多数公司选择加仓,尤其是大型和中大型基金公司操作较为一致,其中汇丰晋信、汇添富、鹏华等加仓明显。中小基金公司仍有分化,诺德、浦银、泰信等加仓幅度较大,新华、东方、纽银等小幅减仓。 成长股配置现分化 德圣研究中心分析认为,虽然基金仓位小幅减持,但随着大盘强势继续被动攀升。从具体基金来看,加减仓幅度较大的多为成长风格,其中偏好新兴产业投资的基金减仓明显,显示出目前基金经理对成长股多空分化加剧。部分蓝筹风格基金开始逐渐加仓,体现出基金经理逐渐增加蓝筹股配置,过去一周业绩提升明显。 基金“88魔咒”俨然已失灵,基金仓位呈现出明显的牛市特征,尤其是股票型基金整体仍处在90%以上,仓位与大盘“共舞”。但是从风格来说有所分化,基金对成长股的配置分化明显加剧,后期更倾向于成长蓝筹的均衡配置。《每日经济新闻》记者向几位公募基金经理打探了解到,过去的一周,他们确实在调仓,将一些年初以来涨幅明显且估值消耗需要一段时间的小盘股进行了减持,配备了一些类似银行的低估值板块个股。 低估值蓝筹成避风港 股票市场的火热,再次引起了管理层的注意。 上周末,中国证券业协会等多单位联合发文支持公募基金依法参与融资融券、转融通业务,并对信息披露、风险控制等方面提出了要求。与此同时,证监会也从七方面表示要规范两融业务管理。与此同时,不太好看的宏观经济数据显示了实体经济复苏速度的缓慢。 以上因素都会对市场的短期表现产生很大的不确定性,选择避风港显得格外重要,尤其是在牛市中控制风险更需要放在首位。低估值的银行板块,质地优质的保险板块以及相关的主题投资都使得蓝筹股成为躲避风口的理想选择。就目前的沪深A股而言,整体市盈率仍然不到10倍的银行股依然是价值洼地,成为最佳避风港;经济企稳以后,投资者对银行资产的担忧会缓解,也将促使银行估值提升;更为重要的是,银行有很多业务,如业务分拆,或在进入新的领域有一些突破,也有助于估值提升。 2015年,基金新发品种中,主题性产品依旧受到青睐,涉及环保、养老、“互联网+”等多个热门概念主题。 作为国内首只银行分级基金,鹏华银行分级基金以近乎39亿元的规模提前结束募集。从产品结构来看,鹏华分级基金将基金份额分为鹏华银行份额(母基金份额)、鹏华银行A和鹏华银行B三类份额。其中,鹏华银行A的年基准收 |
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